银行股再融资传闻、险企4月减仓、解禁市值阶段性放量、市场加息预期加强……多重利空昨日齐袭A股,上证综指继4月19日跳空下跌后,昨日再度跳空破位大跌,盘中及收盘均创出年内新低。股指期货也出现价跌量升格局,四个合约的持仓首次突破9000手,显示多空争斗再趋白热化。海通证券南京营业部首席分析师田华提醒投资者,五一前后可能还会出现第三个跳空缺口,“大盘向下突破已经初步成型,后市压力依然较大,当前宜继续保持谨慎。”
破位确认趋势转弱
昨日,沪深两市低开低走大幅下挫。上证综指小幅低开后,在煤炭、有色金属等板块带动下,一度下跌超百点,最低探至2866.34点。尾盘企稳反弹,成交小幅放大。截至收盘,上证综指收报2907.93点,跌61.57点,跌幅达2.07%,创出今年以来收盘新低;深成指收报11355.37点,跌247.26点,跌幅为2.13%。两市合计成交2389亿元,较前一日放大近一成。
从盘面看,市场有从局部结构调整转向全面调整的迹象。其中,强周期品种在本轮调整中出现扩大化趋势,机械、工程建筑、钢铁、电力整体跌幅都超过2.5%。银行股全线下跌,而连续几日遭遇杀跌的地产股仍以弱势为主,但部分个股尾盘出现反弹拉升。
很可能还有第三个缺口
“昨日的放量跳空下跌打穿了前几天的小幅整理平台,在并非突然发布利空政策的情况下,做空动能如此充沛表明市场继续向下的空间仍然存在,中线趋弱已经得到确定,沪指前期的跳空缺口2803点将成为短期多方退守的关键点位。”田华分析,从日线上看周二行情已经跌破支撑位,从中线看行情是三角形的整理向下突破。
根据种种迹象,田华判断,五一左右大盘将出现第三次跳空缺口。“这次跳空缺口比前两次还要激烈。”田华解释,所谓的激烈并不是指如4月19日那样一日跌下150多点,而是跌停的个股将大面积增加。他解释,昨日和4月19日的两次跳空大跌主要是权重股在领跌,但因权重股盘子大,跌停的个股没超过30个,下一次跳空大跌很可能是市值小、投机型的中小盘股领跌,跌停的个股将比前两次大面积增加。
主力转战股指期货
上海证券策略分析师蔡均毅认为,整个市场和一季度相比总体出现重心下移趋势,波动区间在2700点之3200点之间。而为了避免继续下跌造成损失,部分资金已经开始进入期市避险。
昨日,股指期货交易最活跃的5月合约领跌2.67%,盘中触及上市以来的最低点3107.6点,盘中最多跌117.2点,继4月19日的暴跌后再次放量,其中四个合约总成交量达到14.6万手,成交额达到1379.5亿元。而持仓量更是首次突破了9000手,达到9307手。但5月合约收盘仍有现货3138.8点,比沪深300指数收盘价3108.41还高近30点。
弘业期货首席风险官贾国荣解释,理论上期货具有价格发现的功能,但由于目前股指期货参与人数不多,成交量不大,根本无法影响规模庞大的现货市场,“等券商、基金进入股指期货后,他们利用期指套保功能卖空股指,成交量大起来后,期指可能会低于现货,现货将会跟着期货走。”
快报记者 刘芳 钱潇隽 叶苗